Navegando por Palavras-chave "Volatility"

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    Análise do desempenho dos fundos de investimento imobiliários no Brasil com foco na volatilidade
    (Universidade Federal de São Paulo, 2021-02-26) Borges, Lucas de Oliveira [UNIFESP]; Oliveira Filho, Bolívar Godinho de [UNIFESP]; http://lattes.cnpq.br/4702666394166112; http://lattes.cnpq.br/8396891424894777
    Os Fundos de Investimento Imobiliário (FIIs) são uma modalidade de investimento que vem ganhando cada vez mais popularidade, além de quantidade de investidores e volume negociado, assumindo valores recordes nos últimos anos, e com todo o crescimento também é possível verificar um aumento do risco/volatilidade desse mercado. O presente trabalho visa avaliar o desempenho dos fundos imobiliários brasileiros entre 2016 e 2020, examinando seu efeito de diversificação frente ao mercado de ações em dados contextos econômicos, e análise do risco-retorno dos segmentos desse mercado pelo Índice de Sharpe, indicando aqueles que se destacaram nos últimos anos. Dentre os destaques, a melhor performance é atribuída ao segmento de Logística, e a pior ao de Lajes Corporativas.
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    Acesso aberto (Open Access)
    Value at risk: aplicabilidade sobre derivativos de energia elétrica no mercado brasileiro
    (Universidade Federal de São Paulo, 2023-12-14) Gonçalves, Gabriel Souza [UNIFESP]; Sampaio, Joelson Oliveira [UNIFESP]; http://lattes.cnpq.br/9134156549907160
    O texto aborda a evolução do setor elétrico brasileiro desde a defasagem regulatória nos anos 90 em comparação com seus pares internacionais. A necessidade de maior abertura para atrair investimentos resultou na implementação de marcos regulatórios, permitindo que consumidores com carga acima de 10.000 kWh contratem energia diretamente aos fornecedores. A criação da ANEEL em 1996 visou garantir o pleno funcionamento do setor. No Mercado Livre de Energia, os contratos são negociados sem padronização contratual, com riscos de crédito e contratual a cargo dos participantes. A precificação da energia, determinada pela CCEE, é baseada em modelos computacionais de oferta, demanda e custos de geração, sendo influenciada pela volatilidade decorrente da predominância de fontes hidráulicas na matriz elétrica brasileira. Diante da imprevisibilidade, consumidores buscam proteção comprando antecipadamente, enquanto comercializadores e geradores utilizam métodos do mercado financeiro, como o Value at Risk (VaR), para mitigar riscos financeiros em seus portfólios de contratos de energia.